Handelsmodell
Wie wir Geld verdienen
Wir glauben an mehr Transparenz zwischen Maklern und ihren Kunden
Für Deutschtrader bedeutet dies, genau zu erklären, wie wir Geld verdienen, wie die Geschäfte unserer Kunden ausgeführt werden und mit wem, damit Händler eine fundierte Entscheidung darüber treffen können, ob sie mit uns Geschäfte machen möchten oder nicht.
Deutschtrader ist ein ECN-, STP- und NDD-Broker.
Wie wir Einkommen generieren
- Provisionen - Wir berechnen eine Provision für Forex- und Metallgeschäfte in Höhe von 7 USD pro Runde.
- Spreads - Wir können Spread-Erträge erzielen, indem wir dem Marktpreis einen Aufschlag hinzufügen. Alternativ könnten Spread-Einnahmen die Differenz zwischen dem Preis, den wir für Ihren Trade ausführen, und dem Preis darstellen, den wir für die Absicherung festlegen. Dies kann bei kleinen Geschäften geschehen, die wir per Batch-Hedge absichern (siehe Best Execution), oder bei unseren Index- und Commodity-CFD-Produkten, die an einen externen Liquiditätsanbieter gehen.
- Swaps - Wir wenden einen kleinen Spread auf die Swap-Sätze an, die wir vom Interbankenmarkt für Swap-Sätze für Forex- und Metals-Trades erhalten.
- Interesse - Wir wenden einen kleinen Spread auf die Zinssätze an, die wir von Liquiditätsanbietern für Index- und Commodity-CFD-Geschäfte erhalten.
Wie wir pro Anlageklasse Geld verdienen
| Anlageklasse | Provisionen | Spreads | Swaps & Finanzierung | B-Book (Händlerverluste) |
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Forex |
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Metalle |
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Indizes* |
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Energien* |
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* Deutschtrader verwendet „Nichtbanken-Market Maker“ (Nichtbanken) und Broker, um Indizes und Energies-Trades zu bewerten und auszuführen. Deutschtrader verdient einen Prozentsatz des Spread von diesen Handelspartnern. Diese Gegenparteien führen kein B-Book für Deutschtrader.
- Unsere Liste der Nichtbanken finden Sie im Abschnitt Gegenparteien auf unserer Best-Execution-Seite.
- Am Ende der Seite finden Sie vollständige Informationen zu Spread-Erträgen außerhalb von Banken.
Profitiert Deutschtrader von Kundenverlusten?
Nein. Im Gegensatz zu den meisten Forex- und CFD-Anbietern profitieren wir weder von Kundenhandelsverlusten noch führen wir ein B-Book. Deutschtrader ist ein A-Book-Broker. Dies bedeutet, dass wir alle Marktrisiken absichern und daher nicht von Kundenverlusten profitieren können.
Wir verwenden das A-Book-Net-Handelsmodell für kleine Forex- und Metals-Trades, die unter unserem Prime Broker-Minimum liegen, um die minimalen Ticketgebühren zu senken. Deutschtrader kann mit diesen kleinen Devisen- und Metallgeschäften Gewinne erzielen, wenn ein Kunde einen Verlust gemacht hat, jedoch nur in bestimmten Szenarien. Diese Szenarien sind zufällig und eher die Ausnahme als das Ziel des A-Book-Netzmodells.
Beispiele, wenn dies auftreten kann, sind:
- Wenn wir eine Bestellung von einem Kunden annehmen und diesen Handel dann zu einem besseren Preis absichern
- Wenn ein Kunde einen kleinen Trade in schneller Folge öffnet und schließt, bevor wir ihn absichern, und dieser Trade mit einem Verlust schließt. Es ist falsch zu sagen, dass wir aus mehreren Gründen von Kundenverlusten profitieren, nämlich:
- Im Fall von Szenario 1 liegt ein Verlust nur über einem bestimmten Zeithorizont, d. H. Es handelt sich um einen offenen Handel und einen nicht realisierten Verlust, und sie könnten den Handel mit einem Gewinn schließen.
- Im Fall von Szenario 2 können wir, da das gesamte Marktrisiko von Deutschtrader abgesichert wird, insgesamt nicht von Marktbewegungen profitieren oder verlieren, und unser Gewinn hängt nicht von Kundenverlusten oder Kundenverlusten ab.
- Wir profilieren, klassifizieren oder trennen Kunden nicht in verschiedene Bücher und treffen keine Entscheidungen zur Ausführung von Sicherungsgeschäften, die auf der Rentabilität des Kunden oder dem Handelsverhalten basieren. Dies bedeutet einfach, dass wir keine Maßnahmen ergreifen, um den Prozess zu monetarisieren, indem wir die Gewinnchancen zu unseren Gunsten verzerren, d. H. Die Batch-Absicherung kleiner Trades ist eine kostenverhindernde / kostensenkende Übung und nicht als Profitcenter konzipiert.
Spread Earnings auf CFDs
Index- und Commodity-CFD-Produkte sind „synthetische Index- / Market-Tracking-Derivate“.
- Im Gegensatz zu Forex und Metallen, die über einen „Prime Broker“ gehandelt werden, haben Indizes und Commodity-CFDs keine zentrale Gegenpartei, über die Geschäfte aufgegeben und abgewickelt werden. Aus diesem Grund gehen alle Geschäfte in der Regel pro Produkt an einen einzigen Liquiditätsanbieter. Dies bedeutet, dass diese Produkte keine ECN sind.
- Deutschtrader verfügt über Maßnahmen (siehe Seite mit der besten Ausführung), um sicherzustellen, dass die Preise, die wir von unseren CFD-Liquiditätsanbietern erhalten, mit denen anderer Anbieter übereinstimmen und dass unsere Spreads zu den besten auf dem Markt gehören.
- Deutschtrader verwendet „Nicht-Bank-Market-Maker“ und andere Broker, um Index- und Commodity-CFD-Trades zu bewerten und auszuführen. Deutschtrader verdient einen Prozentsatz des Spread nach Absicherung der Kosten dieser Handelspartner. Diese Gegenparteien führen kein B-Book für Deutschtrader.
Häufig gestellte Fragen
Deutschtrader verdient Geld mit Provisionen, Spreads, Swaps und Zinsen. Wir profitieren nicht von Kundenverlusten.
Die LPs von Deutschtrader bestehen aus Tier-1-Banken, Nicht-Bank-Market Makern, ECNs und Dark Pools. Einige unserer LPs umfassen Folgendes: Goldman Sachs, Saxo Bank, Deutsche Bank, BNP PARIBAS, UBS, LMAX, XTX, CREDIT SUISSE, HSBC, Natwest, STANDARD CHARTERED BANK, Vidarr Capital, Citadel Securities.
Alle FX / Metal-Trades> 50.000 werden direkt auf dem realen Markt ausgeführt und von unseren LPs gefüllt.
FX-Trades <50.000 werden auf dem realen Markt ausgeführt, sobald die Nettoposition kleiner Trades die Batch-Hedge-Größe überschreitet. Dies ist auf die hohen Kosten für die Absicherung einzelner kleinerer Geschäfte zurückzuführen.
Alle CFD-Geschäfte gehen an unsere Nicht-Bank-Market Maker, die sich auf den Handel mit Indizes und Rohstoffen spezialisiert haben, um die engsten Preise und die beste Ausführung zu gewährleisten.
B-Book-Broker nehmen die entgegengesetzte Seite der Kundenpositionen ein und übernehmen die Rolle des Market Makers. Dies bedeutet, dass Kundengeschäfte nicht auf dem realen Markt abgesichert sind. Dies bedeutet, dass der Broker profitiert, wenn der Kunde verliert, was zu einem klaren Interessenkonflikt zwischen Broker und Kunde führt. B-Book-Broker haben ein begründetes Interesse daran, dass der Kunde Geld verliert, da dies zu seinem Gewinn wird.
Ein A-Book-Broker ist ein Broker, der alle Kundengeschäfte auf dem realen Markt ausführt. In diesem Modell hat der Broker kein Interesse an Kundenverlusten, da Kundenverluste vom Broker nicht verdient werden. Es gibt weniger Interessenkonflikte zwischen A-Book-Brokern und ihren Kunden, und wenn die Kunden gewinnen, ist der Broker besser dran – da sie die Maklerprovisionen machen.
Deutschtrader betreibt kein B-Book. Dies bedeutet, dass wir nicht von Kundenverlusten profitieren oder gegen unsere Kunden handeln. Wir glauben, dass die Rolle eines Maklers lediglich darin besteht, als Vermittler zwischen den Banken zu fungieren.